미국 장기국채 ETF 비교 보고서미국 장기국채 ETF는 안정적인 수익과 다양한 투자 전략을 제공하는 상품으로, 투자자의 목적과 리스크 선호도에 따라 선택할 수 있습니다. 주요 ETF들의 운용보수, 배당수익률, 배당주기 및 특징을 비교해 보았습니다.1. iShares 20+ Year Treasury Bond ETF (TLT)운용사: 블랙록(BlackRock)운용보수: 0.15%배당수익률: 약 2.8%배당주기: 월배당특징: 만기 20년 이상의 미국 국채에 투자하며, 듀레이션이 약 17.37년으로 금리 변동에 민감하게 반응합니다.2. iShares 20+ Year Treasury Bond Buywrite Strategy ETF (TLTW)운용사: 블랙록(BlackRock)운용보수: 0.35%배당수익률: 약 1..

1. 개요미국 장기국채 ETF는 미국 정부가 발행하는 20년 이상 만기의 국채에 투자하는 금융상품으로, 금리 변동에 민감하게 반응합니다. 대표적인 장기국채 ETF로는 TLT(iShares 20+ Year Treasury Bond ETF), TLTW(iShares 20+ Year Treasury Bond BuyWrite Strategy ETF), TMF(Direxion Daily 20+ Year Treasury Bull 3X Shares)가 있으며, 각각의 특성과 투자 전략을 분석해 보겠습니다.---2. 개별 ETF 비교 분석2.1. TLT(iShares 20+ Year Treasury Bond ETF)운용사: BlackRock기초자산: 20년 이상 만기의 미국 국채운용방식: 패시브(미국 국채 지수 추종)..

1. 국채 발행량 증가가 금리에 미치는 일반적인 영향국채 발행이 증가하면 정부가 시장에서 더 많은 자금을 조달해야 하므로 채권 공급이 늘어나고, 이는 금리에 영향을 줍니다.장기금리 (10년물, 30년물 국채금리)국채 발행량 증가 → 채권 공급 증가 → 채권 가격 하락 → 금리 상승투자자들이 국채 수요가 줄어들 것이라 예상하면, 장기금리가 더욱 상승할 수 있음.또한, 정부의 부채 증가가 향후 인플레이션을 유발할 가능성이 있다고 판단되면, 장기금리는 더 상승할 수 있음.단기금리 (3개월~2년물 국채금리)단기금리는 보통 중앙은행의 통화정책(기준금리)에 의해 직접적인 영향을 받음.국채 발행량이 늘어나더라도, 단기금리는 미 연준(Fed)의 금리 정책이 중요하므로 즉각적인 큰 변화는 없을 수도 있음.하지만, 만약 ..

장단기 금리 역전 현상과 경기침체, 주식과의 관계1. 서론금리는 경제의 흐름을 가늠하는 중요한 지표 중 하나이며, 특히 장단기 금리 차이는 경기 사이클과 밀접한 관련이 있다. 일반적으로 장기금리는 단기금리보다 높지만, 특정 상황에서는 단기금리가 장기금리보다 높아지는 장단기 금리 역전(Inverted Yield Curve) 현상이 발생한다. 이는 경기침체의 신호로 해석되며, 주식시장과 투자 전략에도 중요한 영향을 미친다. 본 보고서에서는 장단기 금리 역전 현상과 경기침체 및 주식과의 관계를 분석하고, 투자자들이 취할 수 있는 전략을 제시하고자 한다.---2. 장단기 금리와 경기 사이클2.1 장단기 금리의 정의단기금리(Short-term Interest Rate): 중앙은행(한국은행, 연준 등)이 결정하는 ..

안녕하세요 대항해시대:부자항해사 입니다.CNN은 현지시간 1월 1일 보도로 미국 국채 시장이 지난해에 이어 올해도 매물폭탄을 맞을 것이란 분석이 나왔습니다.미국정부가 연간 1조달러 이상 재정적자를 내면서 국채 발행량을 지속적으로 늘리고 있는데요, 특히 이미 적정 발행량을 초과한 단기 국채를 차환하는 과정에서 발행해야 하는 중장기 국채 가격이 급락하면서 중장기 국채 금리가 급등할 예상입니다. 미국 중장기 국채금리는 어떻게 되나? 투자자문사 스트라테가스 리서치파트너스에 따르면 그간 대규모로 발행돼온 단기 국채의 짧은 만기가 한꺼번에 도래하면 상환부담은 더 커져 미국정부가 단기 국채만기를 연장해 중기 5-10년, 또는 장기 10년 이상 국채로 전환하는 물량이 덩달아 늘어날 것이란 분석을 제기하였습니다. ..